游戏行业报告：云游戏落地驱动下游渠道变局（23页）

根据游戏工委的统计数据，在游戏版号暂停的背景下，2018 年国内游戏市场规 模达到 2144 亿元，同比增长 5.3%、全球市场占比 23.6%；过去十年国内游戏 市场复合增速达到 27.7%； 2019 年在游戏版号开始发放的背景下，行业增速重新开始向上。2019 年全年 中国游戏产业则实际销售收入达 2308.8 亿元，同比增长 7.7%（2018 年同比 增长 5.3%）；其中移动游戏实际销售收入达到 1581.1 亿元，同比增长率 18.0% （2018 年同比 15.4%）。按照产品形态及出现时间划分，可以分为主机游戏、PC 单机游戏、PC 网络端 游戏（端游）、PC 网页游戏（页游）、移动游戏（手游）几种主要类型。根据 Newzoo 的数据，全球游戏市场构成中，手游、主机、PC 游戏占比分别为 45%、 32%、23%。

主机游戏指的是电视游戏，PC 出现之前全球最为主要的游戏形式，当前在欧 美市场也是重要游戏形式（2019 年美国主机游戏销售规模约 150 亿美元，市场 占比约 50%）；国外索尼 PS4 微软 Xbox、任天堂 Switch 是主要市场参与主体， 国内市场 2000 年之前以小霸王学习机为代表的产品盛行一时；而随着 2000 年 国内禁止主机游戏发行， 因此完全缺席国内游戏市场高速发展期，虽然 2015 年国内再次开禁，但由于消费习惯（国内普遍游戏免费、道具收费，主机游戏 需要额外购买主机并且要单独购买游戏）、推广渠道等多方面限制，在国内市场 占比微弱。

PC 游戏市场： 产品形态分为单机游戏、网页游戏和客户端网络游戏。单机游 戏指的是非联网 PC 游戏，商业模式为卖 licence，在互联网普及之后逐步消亡。 网页游戏指的是基于 PC 浏览器的游戏形式，主要是解决客户端网络游戏安装 不便及对硬件要求较高的问题，在移动游戏兴起之前曾兴盛一时，目前逐步消 亡。客户端网络游戏是当前 PC 游戏市场的主要形式，典型产品如盛大游戏的 《传奇》、腾讯的 LOL、《穿越火线》以及 2018 年火爆全球的吃鸡游戏《绝地 求生：PUBG》等。

中国游戏市场以手游及端游为主从市场占比上来看，手游、端游、页游、主机、 单机游戏占比分别为 68.9%、26.5%、4.1%、0.3%、0.3%，手游及端游构成 了国内游戏市场的主要部分。端游市场趋于稳定。端游市场在 2014-2017 年间受移动游戏冲击增速下滑较为 明显。近年随着用户群体趋于稳定，当前行业规模基本保持稳定，且主要为部 分游戏大厂获取主要收入（腾讯、网易、盛大游戏等头部公司占据端游市场绝 大部分市场份额）。