数字货币DCEP行业报告：央行数字货币的本质（22页）

现有的银行支付体系主要基于账户体系，全部交易都由中 心节点进行确认，需要在线进行交易，账户体系体现的是账户持有人与 运营机构（商业银行账户和第三方支付的数字钱包）之间的资产负债关 系。2、数字货币可以独立于账户，基于代币的交易可以通过点对点确认， 支持离线交易。数字货币是一种数字权益证明，代表了人民币的固有价 值，由加密技术进行保障，可以在基于区块链的网络中流通，可以是在 线或离线的状态。  原型构想。央行数字货币体系的核心要素为一种币、两个库、三个中心。 具体构成要素包括：1、央行数字货币私有云：用于支撑央行数字货币运 行的底层基础设施。2、数字货币：由央行担保并签名发行的代表具体金 额的加密数字串。3、数字货币发行库：人民银行在央行数字货币私有云 上存放央行数字货币发行基金的数据库。4、数字货币商业银行库：商业 银行存放央行数字货币的数据库，可以在本地也可以在央行数字货币私 有云上。5、数字货币数字钱包：指在流通市场上个人或单位用户使用央 行数字货币的客户端，此钱包可以基于硬件也可以基于软件。6、认证中 心：央行对央行数字货币机构及用户身份信息进行集中管理，它是系统 安全的基础组件，也是可控匿名设计的重要环节。7、登记中心：记录央 行数字货币及对应用户身份，完成权属登记；记录流水，完成央行数字 货币产生、流通、清点核对及消亡全过程登记。8、大数据分析中心：反 洗钱、支付行为分析、监管调控指标分析等。

央行数字货币研发不预设技术路线。DC/EP 是混合架构，在运营机构层， 央行保持技术中性，不干预商业机构技术路线选择。商业机构向公众兑 换数字货币时，采用区块链技术还是传统账户体系都可以。无论采取哪 种技术路线，央行都能适应。DC/EP 的投放过程跟纸钞投放一样。商业 银行在中央银行开户，100%全额缴纳准备金，个人和企业通过商业银行 或商业机构开立数字钱包。对于用户而言，只要下载一个App进行注册， 就可以使用数字钱包，充值取现则需要对接传统银行账户。电子钱包不 一定以独立 APP 的形式存在，也可能集成在其他 APP 中。在功能上， 央行提出了门槛要求，比如因为是针对零售，至少要满足高并发需求， 至少达到 30 万笔/秒。  可利用现有的商业银行账户体系。商业银行在央行数字货币的运营层可 利用现有的基础设施，在具体设计上，可考虑在商业银行传统账户体系 上，引入数字货币钱包属性，实现一个账户下既可以管理现有电子货币， 也可以管理数字货币。1、央行数字货币和电子货币的管理上具有共性， 包括身份认证、账户使用和资金转移等。2、央行数字货币管理要符合央 行数字钱包设计标准，银行将根据与客户的约定权限管理数字钱包，保 证数字货币的加密属性。

数字货币钱包的设计可以多元化。1、商业银行的央行数字钱包在具体 实现方式上可以在现有的银行基本账户增加数字货币钱包 ID 字段。钱包 主要起到保管作用，由于不在商业银行的资产负债表上，不参与银行的 计息计提，最小化影响现有银行核心业务系统。数字货币的确权依托发 钞行，传统账户与数字货币结合，可以增强银行的 KYC 与 AML 能力。 2、数字货币钱包设计需符合央行提供的规范要求。银行端的数字货币钱 包可以做的较轻，仅提供安全管控及账户功能，应用服务商提供的客户 端的钱包可以较重，其功能会延伸至展示层和应用层。在客户端，或可 加载智能合约功能。