中东空调市场研究报告：炎热气候（18页）

中东人口约 4.97 亿，由于阿拉伯半岛沙漠面积占比超 40%，不宜居住，人口主 要集中于波斯湾沿岸、埃及、土耳其和伊朗。2018 年，埃及、阿联酋、土耳其和 伊朗分别有9840万/9630万/8231万/8100万人，四国合计约占中东总人口的72%。 从人口密度分布来看，巴林、阿联酋、黎巴嫩、以色列、卡塔尔等波斯湾、地中 海沿岸地区人口密度均在 240 人/平方千米以上，较为稠密；伊朗高原、阿拉伯大 沙漠、利比亚沙漠地区人口密度均在 50 人/平方千米以下，较为稀疏。 历史上，中东地区的经济发展主要围绕波斯湾沿岸石油资源开展，富集石油资源 的波斯湾西岸沙特、阿联酋、科威特、卡塔尔、巴林五国城市化率均在 84%以上， 人口高度集中。此外，以色列凭借其先进的高新技术产业成为中东最现代化的国 家之一，城市化率高达 93%。中东各地经济发展水平与其城镇化水平基本匹配，波斯湾西岸和以色列经济水平 处于发达国家前列。卡塔尔因其极为丰富的油气资源和狭小的领土而成为中东人 均 GDP 最高的国家，2018 年卡塔尔人均 GDP 为 69026 美元，紧随其后的阿联酋 和以色列人均 GDP 高于 40000 美元，科威特、巴林、沙特人均 GDP 也均在 20000 美元以上。相比之下，中国人均 GDP 为 9771 美元，与土耳其水平相当。

综合气候、人口分布和经济因素来看，中东地区沙特阿拉伯、埃及、阿联酋、以 色列和伊朗五国为主要空调需求市场。它们皆具有一定的人口规模、经济发展水 平，且夏季气候炎热。五国合计空调销量占中东全境销量的 78%左右，其中沙特 即占 32%左右。 中东空调总销量与欧洲相当，增速高于全球整体。根据 JRAIA，2017 年中东全境 年销空调 583 万套，全球销量占比稳定维持在 5%左右，其规模与欧洲市场相当。 中东市场 2012-2017 五年 CAGR 为 2.8%，与中国空调市场增速相仿，高于全球整 体增速。阿联酋、以色列、沙特阿拉伯和伊朗支撑中东市场增长。2017 年沙特阿拉伯、埃 及、阿联酋、以色列和伊朗分别售出 182.7/71.8/71.5/56 万台空调。2012-2017 年， 阿联酋、以色列和伊朗 5 年 CAGR 分别为 7.8%/6.7%/4.6%，高于中东整体增速； 而沙特、埃及 5 年 CAGR 为 1.9%/-0.9%，低于中东整体增速，伊拉克、埃及和巴 林销量均有不同程度的衰退。

家用空调产品主导了中东空调市场，中东家用空调市场窗式和分体式空调比例平 分秋色。具体来看，沙特阿拉伯、阿联酋、卡塔尔等海湾国家以窗式空调为主， 占比 60%左右；而以色列、埃及、伊朗等非海湾国家以分体式空调为主。 窗式空调盛行海湾国家主要系安装和维修特性所致。海湾国家空调安装队伍主要 由印度和巴基斯坦人组成，受安装技术、危险性和室外高温的限制，窗式空调因 其安装简便、维修无需室外高空作业的特性倍受欢迎。

中东空调价格较高、电费低廉，居民消费压力较小。 1） 空调售价约为中国的 1.2 倍。根据中东第一大电商 souq（2016 年被亚马逊收 购）和第二大电商 Noon 销售数据，窗式空调的价格在 1600AED 左右（约合 3200 元人民币），分体式空调售价一般在 2200AED-4000AED 之间，最受消 费者欢迎的价位是 2100AED 左右。中国空调销售均价在 3400 元左右，中东 空调终端售价约为中国售价的 1.2 倍。 2） 用电成本约为中国的 60%。制冷用电是中东地区第一大耗电源，夏季高峰时 段可占去近 70%电力供应。尽管部分海湾国家长期使用石油直接燃烧发电造 成了较高的发电成本，除以色列外的中东各国居民实际用电成本仍低于中国， 约为中国电价的 60%。 3） 主要市场人均月收入均为中国的 2 倍以上。2018 年，海湾国家、以色列和土 耳其人均收入皆高于中国水平，阿联酋、沙特阿拉伯、以色列人均收入均是 中国的 2 倍以上，具备较强消费能力。