钢铁工业转型升级报告：高性能工模具钢（30页）

模具钢是用来制造模具的钢种，目前我国模具钢需求较大的下游行业主要有汽车、家电、电子设备和建材等 制造业。受益于全球化和制造业向我国转移，过去 20 年我国模具行业主营业务收入的复合增速约为 20%， 近 10 年的复合增速约为 10%，我国模具产值已占世界的三分之一。随着低端制造业向外转移和中低端模具 市场日趋饱和，国内模具制造业有朝着大型化、精密化升级的趋势，对我国的模具钢也提出更高的品质要求。  汽车行业是模具及模具钢消费的第一大行业，占市场总量 35%左右；家用电器行业消费模具钢约占市场 总量的 20%；电脑、手机、电子设备等电子通讯行业用模具钢约占市场的 20%；塑料门窗、PVC 水管 等建材模具年需消耗模具钢约占市场容量的 15%。  从模具的销售额分类看，销售占比最大的是注塑模具，占比达到 45%；其次是冲压模具，占比达到 37%， 包括冷作模具和热作模具；铸造模具和其他模具占比为 9%。

2018-2020 年受汽车等下游行业周期和疫情的影响，我国的模具行业的市场规模在 2017 年创下历史新高后 有所收缩。尽管如此，从汽车、家电和电子等行业的成长性看，我国的模具行业和模具钢的市场仍然有成长 空间。疫情冲击后我国的汽车、家电行业的需求拐点即将到来，同时 5G 渗透率提升后将迎来电子设备的更 新潮，模具钢的需求有望逐步回暖。  汽车行业 90%以上的零件由模具成型，主要是冷作模具钢、塑料模具和热作模具钢，三类模具中冲压模 具要占到一半左右。一般情况下，制造一辆普通轿车本身便需要约 1500 个模具，当中有接近 1000 个的 冲压模具和超过 200 个的内饰件模具。  我国目前的汽车产销量与理论峰值之间还有很大的差距，同时传统燃油车和新能源汽车新车型的数量持 续增加。我国的汽车保有量远低于美、日，汽车市场容量非常大；从销售量看，美国和日本随着日均 GDP 和国民可支配收入的增长，汽车销量持续增长至 400 万辆/亿人以上，我国 2019 年的汽车销量为 184 万辆/亿人，汽车市场理论上至少有 1 倍的成长空间。

我国金属切削机床需求最大的行业是汽车，占比达到 45%，其次是机械和军工。根据中国机床工具工业 协会工具分会统计，2018 年会员企业刀具产品的总产值为 117.09 亿元，其中高速钢刀具产值为 54.40 亿元，占比达到 46.5%。高速钢刀具是现阶段我国刀具产品中占比最大的品类，但与排名第二的硬质合 金刀具占比差距缩小至 2.3 个百分点。  采用硬质合金时，切削速度比高速钢提高两倍以上，切削加工出的工件表面质量和尺寸精度也大大提高。 在发达国家市场中硬质合金刀具占据主导地位，在我国高速钢刀具与硬质合金刀具共同主导市场。